Статья:

ЭФФЕКТИВНОСТЬ ФИНАНСОВОГО ЛИЗИНГА ПРИ СОПОСТАВИТЕЛЬНОМ АНАЛИЗЕ С КРЕДИТОМ

Конференция: XIX Студенческая международная заочная научно-практическая конференция «Молодежный научный форум: общественные и экономические науки»

Секция: 11. Экономика

Выходные данные
Гончаренко Д.В., Картамышева К.В. ЭФФЕКТИВНОСТЬ ФИНАНСОВОГО ЛИЗИНГА ПРИ СОПОСТАВИТЕЛЬНОМ АНАЛИЗЕ С КРЕДИТОМ // Молодежный научный форум: Общественные и экономические науки: электр. сб. ст. по мат. XIX междунар. студ. науч.-практ. конф. № 12(19). URL: https://nauchforum.ru/archive/MNF_social/12(19).pdf (дата обращения: 03.06.2020)
Лауреаты определены. Конференция завершена
Эта статья набрала 0 голосов
Мне нравится
Дипломы
лауреатов
Сертификаты
участников
Дипломы
лауреатов
Сертификаты
участников
на печатьскачать .pdfподелиться

ЭФФЕКТИВНОСТЬ ФИНАНСОВОГО ЛИЗИНГА ПРИ СОПОСТАВИТЕЛЬНОМ АНАЛИЗЕ С КРЕДИТОМ

Гончаренко Дарья Васильевна
студент, факультет экономики и управления, Самарский государственный аэрокосмический университет имени академика С.П. Королева, РФ, г. Самара
Картамышева Кристина Викторовна
студент, факультет экономики и управления, Самарский государственный аэрокосмический университет имени академика С.П. Королева, РФ, г. Самара
Морозова Светлана Анатольевна
научный руководитель, канд. экон. наук, кафедра экономики, Самарский государственный аэрокосмический университет имени академика С.П Королева, РФ, г. Самара

 

Чаще всего на практике эффективность финансового лизинга определяется путем его сравнения с использованием схемы банковского кредитования. Для приобретения основных фондов (например, оборудования) покупатель самостоятельно за счет полученных от банка средств оплачивает стоимость приобретаемых фондов. Актуальность сравнения кредита и лизинга обусловлена некоторой схожестью этих финансовых инструментов, т. к. лизинг основывается на тех же принципах, что и кредит: платность, срочность, возвратность.

Кредит или кредитные отношения — общественные отношения, возникающие между субъектами экономических отношений по поводу движения стоимости [6, с. 110]. Между кредитором и заемщиком заключается договор, согласно которому заемщику предоставляются денежные средства на заранее оговоренных условиях (срок кредита, объем кредита, вознаграждение кредитора).

Лизинг — финансовый инструмент и вид финансовых услуг, который является формой кредитования при приобретении основных фондов предприятиями или очень дорогих товаров физическими лицами [2, с. 214].

Сущность лизинга заключается в том, что лизингодатель (ею может быть любая организация) обязуется приобрести в собственность определённое лизингополучателем (юридическое или физическое лицо) имущество у указанного им продавца и предоставить лизингополучателю это имущество за плату во временное владение и пользование.

Преимущество лизинга перед кредитом гарантируется множеством банков. Так, например, «Газпромбанк» предоставляет целый перечень существенных выгод в использовании лизинга [3, с. 47], который можно представить в форме таблицы 1.

Таблица 1.

Сравнение кредита и лизинга в рамках программы «Газпромбанк Лизинг»

Фактор

Собственные средства

Кредит

Лизинг

Отсутствие необходимости первоначального накопления средств в значительных объемах

Нет

Да

Да

На себестоимость продукции относятся затраты, связанные с приобретением оборудования

Нет

Нет

Да

Возможность применения ускоренной амортизации

Нет

Нет

Да

Дополнительные гарантии для кредитора не требуются

-

Нет

Да

Появляется возможность привлечения долгосрочных финансовых ресурсов

-

Нет

Да

В соответствии с действующими российским законодательными и нормативно-правовыми актами лизинг выгоднее кредита, т. к. кредит облагается НДС, процентами по кредиту, налогами на прибыль и на имущество, в то время как лизинг — расходами на прибыль лизинговой компании и НДС на лизинговые платежи [1, с. 11].

В большинстве случаев лизинг даёт финансовую экономию 10—15 %, что является существенной суммой, к примеру, для мелких предпринимателей и молодых компаний [4, с. 19]. Лизинг позволяет во многом финансово обезопасить себя, и, кроме того, сохранить часть финансовых средств, которую можно пусть в оборот или вложить в развитие бизнеса.

К остальным преимуществам лизинга над кредитом можно отнести:

  1. Предмет лизинга (по взаимному соглашению сторон, участвующих в процессе заключения договора на передачу имущества в лизинг) может учитываться или на балансе лизингодателя, или на балансе лизингополучателя, в зависимости от конкретной ситуации и того, какой из этих вариантов будет более выгодным.
  2. Существенная экономия на отчислениях при уплате имущественного налога.
  3. Перечисленные лизинговые платежи можно отнести к себестоимости продукции лизингополучателя, что позволяет снизить налогоплательщику отчисления на уплату налога на прибыль.
  4. Лизингодатель так же имеет возможность получать льготы по налогообложению на основании решений органов управления субъектами Федерации в пределах, установленных федеральным и региональным законодательством.

В ходе проведения сопоставительного анализа следует учитывать, что лизингополучатель, пользуясь имуществом, по сути, применяет рассрочку платежа. Так же, по сравнению с обычной организацией, лизингодателю может быть легче решить комплекс вопросов по кредитованию с банком и вопросы страхования различных рисков со страховой компанией по сделке на приемлемых и полезных для лизингодателя условиях. Процедура решения вопросов поставки, монтажа, обслуживания, а также коммерческого кредитования лизинговой сделки, с поставщиками происходит намного проще. Имеется возможность удешевить приведенные выше услуги.

Решение вопросов растаможивания предметов лизинга [5, с. 1] с помощью надежных таможенных брокеров позволяет снизить издержки по сделке, а так же сократить сроки поставки предмета лизинга пользователю.

Т. к. при необходимости регистрации имущества переговоры и оформление договоров купли-продажи проводит лизингодатель, это позволяет минимизировать временные и материальные затраты лизингополучателя.

По сравнению с лизингом, получение кредита под закупку техники может быть сопряжено с повышенными требованиями по заключению сделки. При лизинге же в качестве обеспечения выступают права собственности лизингодателя на имущество.

Стоит отметить, что уже в начале сделки лизингополучатель имеет большее финансирование, чем при кредите.

Преимущество лизинга перед кредитом существенно, но не стоит забывать, что выбор финансового инструмента осуществляется исходя из множества объективных и субъективных факторов.

 

Список литературы:

  1. Александров С.А., Пугачев. Ф.И. «Кредитные средства обращения и платежа». — М. «Факт». 2013. — 48 с.
  2. Газман В.Д. Лизинг и факторинг // Учебное пособие / В.Д. Газман. — М.: ГУ ВШЭ, 2010. — 469 с.
  3. Зубова Я.В. Основы внешнеэкономической деятельностью: Учебное пособие / Я.В. Зубова. — Ухта: УГТУ, 2012. — 80 с.
  4. Митяков А.В. Лизинг как форма инвестиций / А.В. Митяков // Юрист. — 2013. — № 4. — 35 с.
  5. Растамаживание лизингового оборудования — [Электронный ресурс] — Режим доступа. — URL: http://www.uzbekleasing.com/ (дата обращения 09.12.2014).
  6. Трошин А.Н. Финансы и кредит // Учебное пособие, 2012. — 408 с.