Оценка достаточности капитала по международным стандартам в России

В статье рассматриваются основные положения и структура соглашения по контролю достаточности капитала, принятым Базельским комитетом по банковскому надзору. Рассмотрены проблемы оценки достаточности капитала. Проделан анализ статистики по сокращению количества банков. Проанализированы документы Базельского соглашения, а именно Базель 1, Базель 2 и Базель 3. Был сделан краткий обзор первых результатов по внедрению базельских принципов в российский банковский сектор.

Финансовый кризис оказал отрицательное влияние на экономику многих стран. Для преодоления последствий финансового кризиса, многие правительства и Центральные банки стали принимать экстренные меры по спасению банковской системы своих стран. Для решения данной проблемы многие из них обращаются в Базельский комитет по банковскому надзору. В свою очередь Базельский комитет принимает решение о пересмотре и ужесточении международных стандартов оценки достаточности капитала, которые закреплены в Базельском соглашении.

Финансовый кризис 2008 г. оказал влияние на банковскую систему в России и во всем мире. Произошло замедление темпов роста российского банковского сектора. Если в 2007 г. активы составляли 44,1%, то в 2008 г. данный показатель сократился до 39,2%. Многие коммерческие организации столкнулись с резким снижением стоимости активов и с фактически полным сокращением внешнего фондирования. Наблюдался отток вкладов населения из банков, появились проблемы с перетоком ликвидности [1].

Для увеличения объема своей ликвидности, 100 крупнейших коммерческих организаций привлекли кредиты Банка России, общей стоимостью 3,1 трлн. руб. Не решенные ранее проблемы банковской системы повысили вероятность реализации системных банковских рисков. К проблемам банковской системы России можно отнести:

·     низкий уровень капитализации банков;

·     низкий темп роста уставного капитала действующих кредитных организаций;

·     темпы роста активов опережают темпы увеличения собственных средств банков;

·     нехватка ликвидности;

·     региональные банки ограничены возможностями получать достаточное рефинансирование;

·     низкий темп роста привлеченных кредитными организациями депозитов населения и средств организаций;

·     заметное увеличение доли убыточных кредитных организаций;

·     низкое качество пассивов и несбалансированность структуры активов;

·     отсутствие доверия со стороны клиентов и вкладчиков [2].

Во второй половине 2008 г. произошло ухудшение условий кредитования российских банков со стороны международных инвесторов. Российские организации и предприятия имели негосударственный внешний долг в размере 500 млрд. долл. Это привело к нехватке ликвидности, которая в свою очередь оказала влияние на банкротство отдельных российских банков и компаний. Наше государство начало оказывать крупномасштабную финансовую помощь.

Финансовый кризис оказал влияние на рост курса доллара по отношению к рублю, который повысился с 23 руб. до 28 руб. Когда курс доллара стал дорогим, население начало скупать доллары, вклады в рублях стали заменять на долларовые вклады, стали выводить рублевые вклады и начали хранить их дома. Правительство и Центральный банк (нынче Банк России) стали применять меры по оказанию улучшения финансового состояния страны.

Состояние экономики стало ухудшаться в 2014 году, оно связано с санкциями Америки и западных стран. На экономический кризис 2014–2015 гг. повлиял резкий спад цен на поставляемые в страны Европы энергоресурсы, а именно газа и нефти. Также мы видим, что в банковской системе растут риски, а именно наблюдается устойчивый рост просроченной задолженности. Ситуацию в банковской системе осложнит ускорение инфляции. В 2009 г. инфляция составляла 8,8%, то в 2015 г. данный показатель составил 12%. Инфляция привела к снижению платежеспособности заемщиков, ухудшению финансового положения банков и повышению кредитных рисков. Перечисленные проблемы привели к сокращению количества банков.

В 2015 г. продолжилось обесценение российского рубля относительно мировых валют, возникают трудности с погашением валютной задолженности. Наблюдается повышение кредитных ставок по банковским кредитам, которое ведет к низкой кредитоспособности и к падению рентабельности банковского сектора. Возникает необходимость формирования дополнительных резервов.

Для преодоления последствий кризиса 2015 г., государство оказывает поддержку на стабильность банковской системы в России. Например, повысилась максимальная сумма страховых выплат с 700 тыс. руб. до 1,4 млн. руб. Это приведет к доверию со стороны клиентов и вкладчиков банковской системе. В 2015 г. было принято решение о докапитализации банковского сектора через облигации федерального займа (ОФЗ) в размере 1 трлн. руб. Эти деньги направлены на погашение задолженностей перед вкладчиками, займов и облигационных долгов. С одной стороны, результаты оказались положительными, но с другой стороны, первая докапитализация произошла через 3,5 месяца после принятия решения. А финансовый кризис начал резко ускорятся в 2014 г.

За последние годы количество кредитных организаций снижается. В ближайшие 5 лет по мнению экспертов останется примерно 500 – 600 банков, стабильный уровень можем достичь и со 100 банками. По данным Банка России на 01.01.2016 г. количество коммерческих банков и не банковских организаций в целом по Российской Федерации составляет 733. Если сравнить с 2008 г., то мы видим значительное сокращение на 35,5%. Это связано с не ликвидностью кредитных организаций, а также с внешними условиями. По состоянию на 01.01.2015 г. количество коммерческих банков и не банковских организаций по РФ составляло 834, из них 50,24% можно отнести к соответствующим требованиям по величине уставного капитала банкам. Мы видим, что только за прошедший 2015 г., мы видим, что количество банков сократилось на 101. На 1 октября 2016 г. по сравнению с 2015 г. произошло сокращение банков на 185 и составило 649. Рассматривая динамику общего количества действующих банков по Российской Федерации за последние 10 лет, мы видим, что с каждым годом высокими темпами сокращается число кредитных организаций (рисунок 1).

Из проделанного анализа, мы приходим к выводу, что растут проблемы в банковской сфере, а именно проблемы с недостаточностью капитала банков.

Банковская система является стабильной, если поддерживается достаточный уровень совокупного капитала. Кредитные организации должны обладать достаточным количеством капитала, чтобы повысилась кредитоспособность и органы контроля могли доверять данным банкам. От риска, которого берет на себя банк зависит сумма необходимого капитала. При определении необходимого объема капитала, перед банком стоит задача: либо вкладывать средства в активы, либо увеличить свой капитал по мере возрастания риска.

Рисунок 1. Статистика по сокращению количества банков в России за 2007–2016 гг.

Проблемы определения достаточности капитала банка стала предметом спора между регулирующими органами и банками. Банки обходятся минимумом капитала, тем самым поднимают показатели роста активов и прибыльности. В то время банковские контролеры требуют большого капитала для снижения рисков банкротства коммерческих организаций. Достаточность капитала показывает степень надежности банков, а также подверженность его к банковским рискам, к которым можно отнести операционные, кредитные и рыночные риски. Размер собственного капитала должен соответствовать размеру активов. Большой выпуск акций отрицательно влияет на деятельность коммерческих банков, они должны быть равны оптимальным потребностям в собственных средствах. Органы надзора банка стремятся найти соотношение между другими параметрами деятельности коммерческих банков и величиной капитала [3].

Если доля капитала в коммерческих организациях заниженная, то говорят о несоразмерной ответственности банка и его вкладчиков. Когда дело касается ответственности банков перед вкладчиками и кредиторами, они ограничиваются капиталом. В этом случае доверенные лица подвергаются рискам.

Рассмотрим факторы, обуславливающие требования по увеличению банковского капитала:

· рыночная стоимость банковских активов меняется с ухудшением кредитоспособности заемщиков, с изменением процентных ставок;

· кредитные организации полагаются на источники краткосрочной задолженности.

Одним из наиболее используемых показателей для оценки достаточности капитала является отношение капитала к сумме активов. В начале 20 века данный показатель широко использовался в США. Еще тогда было установлено, что сумма депозитов банка примерно на 10% должна покрываться за счет капитала. Этот показатель считается простым для сравнения деятельности кредитных организаций. На сегодняшний день сохраняет свою популярность у банковских финансовых служб.

В 40-х годах 20 века на смену этому показателю пришел другой, в котором стали рассчитывать отношение капитала к общим активам. В то время банки считали, что одной из причин банкротства кредитных организаций является состав и качество банковских активов. Этот показатель указывал на убытки, которые мог потерпеть банк без ущерба для вкладчиков, и он составлял 8%. Позже предлагались вести коэффициенты, определяющие отношение совокупного капитала к активам и коэффициенты, построенные на основе избыточного капитала.

С 1993 г. стали применять коэффициент Кука, в котором устанавливается минимальное соотношение между капиталом банка и его балансовыми и забалансовыми активами. Норматив данного показателя равен 8%, распространялся на международные банки, которые имеют филиалы, дочерние или совместные банки за границей. Собственный капитал при расчете коэффициента Кука включает в себя два элемента: стержневой и дополнительный капитал. Чтобы оценить достаточность капитала, взвешивали активы и забалансовые обязательства.

В течение длительного периода, центральные банки отдельных стран стремились выработать систему нормативов, с помощью которых можно оценить достаточность капитала или банковской системы в целом. Это удалось сделать Базельскому комитету по банковскому надзору [4].

Базельский комитет по банковскому надзору, созданный в 1974 году, – объединение представителей центральных банков при Банке международных расчетов. Собираются четыре раза в год с целью выработки стандартов банковской деятельности.

Основными задачами Базельского соглашения являются:

·     внедрение единых стандартов в сфере банковского регулирования;

·     повышение качества кредитного портфеля;

·     уменьшение риска дефицита ликвидности;

·     повышение устойчивости банковской системы перед возможными экономическими кризисами [5].

К документам Базельского соглашения, контролирующим достаточность капитала банков, можно отнести:

1)  Базель 1 (введен в 1988 г.) – первое соглашение Базельского комитета по банковскому надзору в отношении требований к собственному капиталу банков, введен в 1988 г. Главной целью Базеля 1 является ограничение кредитных рисков путем разработки ряда принципов надзора.

К основным элементам Базеля 1 относят:

·     капитал кредитных организаций определяется двумя уровнями (основной и дополнительной);

·     в расчет принимается только кредитный риск;

·     капитал коммерческих организаций должен составлять не менее 8% от их активов с учетом риска;

·     взвешивание активов производится по фиксированной шкале.

К преимуществам Базеля 1 относят:

·     традиционность;

·     простота расчетов;

·     универсальность (данный подход может быть применен к любым кредитным организациям).

К недостаткам Базеля 2 относят:

·     требуемый органом надзора, минимальный размер капитала отличается от экономического капитала, который распределен банком по структурам в соответствии с внутренними методиками оценки рисков;

·     можно снизить размер капитала за счет выведения за баланс банка, имеющих завышенные коэффициенты риска и высокий рейтинг;

·     отсутствует гибкость при оценке рисков активов, например, в отношении обязательств корпоративных заемщиков.

2)  Базель 2 (26 июня 2004 г.) – документ Базельского комитета по банковскому надзору, содержит в себе рекомендации в области банковского регулирования. Главной целью Базеля 2 является повышение качества управления рисками в банковском деле, что в свою очередь должно укрепить стабильность финансовой системы в целом.

К основным элементам Базеля 2 относят:

1.  Минимальные нормативы капитала: банки обладают правом выбора подхода оценки рисков; предусматривается система стимулирования коммерческих организаций к использованию методик оценки рисков; в расчет принимаются три вида риска (кредитный, операционный и рыночный).

2.  Рыночная дисциплина: раскрытие методологии оценки рисков, а также предположения банка возможной вероятности дефолта; участники рынка могут оценить достаточность капитала; требования к раскрытию информации банков ужесточаются, они обеспечивают максимальную прозрачность своей деятельности.

3.  Требования за достаточностью капитала: проверка и оценка внутрибанковских методик расчета риска и достаточности капитала; определены условия и механизмы построения ориентированного банковского надзора; переход от формального к содержательному регулированию.

Преимущества Базеля 2:

· возможность качественно улучшить систему управления рисками в ходе внедрения стандарта (информационные системы, оценка эффективности деятельности с учетом риска, система управления данными, внутренние процессы и система корпоративного управления);

· возможность снижения требований к капиталу банка и получения большой доходности за счет оценки рисков, которая учитывает специфику деятельности конкретной организации.

К недостаткам Базеля 2 относят:

· недостаточное внимание к риску контрагента по сделкам с производными ценными бумагами;

· до конца не определена иерархия банковских рисков и уровень гарантирования собственного капитала банков, который позволяет успешно противостоять системным рискам;

· предлагая коммерческим организациям модель внутренней оценки рисков, Базельский комитет вступает в противоречие с заявленными им же самим целями;

· недостаточность капитала, который со временем ведет к банкротству банков.

3)  Базель 3 (введен 2010 г.) – документ Базельского комитета по банковскому надзору, в котором ужесточаются требования к капиталу банка, введены новые нормативные требования по ликвидности. Главной целью Базеля 3 является устранение недочетов, выявленных в ходе применения Базеля 2.

Требования Базеля 3 к коммерческим организациям:

1.  Повышены требования к качеству капитала: капитал 1 уровня повышается с 4% до 6%; показатель левериджа (отношение заемных средств к собственным) должен равен 3%; вводится норматив достаточности базового капитал, который составляет преобладающую часть основного капитала, и он должен равняться 4,5%; с 2016 г. вводится «буфер консервации капитала», предусматривающий дополнительные требования к капиталу, применяется для всех коммерческих организаций; в будущем введут «контрциклический буфер», который предназначен для сдерживания кредитной активности банков в периоды экономического подъема и стимулирования ее в периоды спада.

2.  Совершенствование риск – менеджмента и IT-систем от всех банков.

Достоинства Базеля 3:

·     устраняются недочеты, выявленные в ходе применения Базеля 2;

·     защищает банковскую систему от небольших циклических рисков;

·     кредитные организации могут оценить риски для устойчивой работы;

·     увеличение резервов банка.

К недостаткам Базеля 3 можно отнести:

·     нагрузка по вычетам ложится на базовый капитал первого уровня;

·     не может спасти банки от финансовых кризисов;

·     в условиях медленного роста мировой экономики, банки не смогут найти денежные средства, которые они должны будут влить в акционерный капитал;

·     при увеличении количества капитала, стоимость этого капитала увеличится, банкам придется увеличить свою прибыль вдвое;

·     слияние банковских систем, который приведет к уменьшению числа банков, устойчивость в банковской системе и конкуренцию в банковской сфере;

·     жесткие требования к капиталу банка вызовет дефицит и снижение левериджа, которые отразятся на объемах и темпах роста кредитования, это может привести к увеличению стоимости кредитов и снижение доступности этих кредитов в сегменте малого и среднего бизнеса.

Внедрение Базельских стандартов в России со стороны участников национального банковского сектора потребует мер в направлении дальнейшего развития собственных методик, систем и процессов по поддержанию достаточности капитала и управлению рисками. Так как в настоящее время многие коммерческие и не коммерческие банки находятся в состоянии банкротства, многие из них прекращают свою деятельность. Это связано с понесением кредитной организацией потерь или ухудшения ликвидности вследствие наступления неблагоприятных условий, связанных с внутренними и внешними факторами. К внутренним факторам относятся недостаточность собственного капитала, уровень квалификации работников, сложность организационной структуры, текучесть кадров и другие. К внешним факторам относятся применяемые технологии, изменение экономических условий деятельности кредитной организации. Россия входит в число развивающихся стран. Поэтому перед Россией стоит непростая задача, так как нужно будет применить все стандарты трех нормативных документов, составляющих Базельское соглашение. Страны с развитой экономикой применяют стандарты документов Базеля 2 и Базеля 3.

В настоящее время Банк России применяет элементы Базеля 2 с учетом некоторых изменений. Этот стандарт применяется в упрощенных расчетах стандартизированного подхода к оценке кредитного риска, а также рассчитывают операционный риск [6].

В России, Базель 2 внедряется с целью укрепления имиджа, как цивилизованной страны с рыночными отношениями и развитой банковской системой. Банк России не мог отказаться от перехода на новые стандарты Базеля 2, так как это затрудняет продолжение роста кредитных рейтингов российских банков и повышение рейтинга государства. Базель 2 принимается с экономической целью, банковская система России переходит от экстенсивной к интенсивной модели развития. Коммерческие организации исчерпали относительно простые способы завоевания рынков и прибыльного размещения ресурсов. На сегодняшний день не только перед банками, а перед акционерами стоит задача, в которой в банки нужно вложить дополнительные денежные средства и обеспечить их развитие за счет высокого уровня организации работы, к которой относят минимизацию издержек, качество услуг и качество управления. При принятии стандартов Базеля 2, могут измениться базовые стратегии российских банков, рассмотрим несколько из них:

· отражение рисков в нормативах банковского капитала;

· стимулирование коммерческих организаций к постоянному совершенствованию своих методов оценки и управления операционным и кредитным риском;

· приближение минимальных требований к достаточности капитала [7].

В настоящее время в России переходят со стандартов Базеля 2 к стандартам Базеля 3. Это связано с несоответствием внедрения стандартов Базеля 2 в России. В 2010 году опубликовано третье Базельское соглашение (Базель 3), которое направлено на повышение качества управления рисками и капиталом финансовых организаций. В данном документе установлены жесткие стандарты надзора за банковской деятельностью, повышенные требования к раскрытию информации и управлению рисками. Базельским комитетом были установлены конкретные сроки, в течение которых кредитные организации должны были принять требования Базеля 3.

С 2013 г. стандарты Базеля 3 стали применять такие страны, как Китай, Австралия, Гонконг, Индия, Япония, Канада, Саудовская Аравия, Мексика, Сингапур и ЮАР. Позже первые проекты нормативных документов опубликованы Россией, Бразилией, Аргентиной, Республикой Корея, Индонезией, США и ЕС.

В сентябре 2012 г. в России начато обсуждение нормативов на основе Базеля 3, в котором рассматривались новые требования к определению величины собственных средств кредитных организаций. Банк России заявил о том, что стандарты Базеля 3 начнут применяться с октября 2013 г. Для того, чтобы перейти к стандартам Базеля 3, Банк России потребовал от кредитных организаций, провести параллельный расчет капитала. В 2013 г. по плану Банка России была проведена система отчетности по показателю «леверидж», в которой рассчитывались показатели достаточности капитала до 2017 г., а уже с 2018 г. планируется введение обязательного показателя «леверидж», который не допускает высокого уровня долговой нагрузки по балансовым и забалансовым позициям. Банки должны располагать минимально установленным размером капитала первого уровня с учетом суммарной величины рисков.

Банком России проводится анализ финансовой устойчивости банков, предусмотренный Базелем 3. По новым стандартам Базеля 3 предусматриваются повышенные требования к качеству и достаточности капитала финансовых организаций. Для покрытия убытков коммерческих организаций, предлагается повышение минимальных нормативов достаточности капитала. Требования к ликвидности делятся на две группы:

1. Требования количественного характера включают в себя показатели чистого стабильного фондирования и показатели краткосрочной ликвидности.

2. Требования качественного характера включает в себя раскрытие информации.

Показатель краткосрочной ликвидности обеспечивает надежный уровень ликвидности, так как при этом создается запас высоколиквидных активов, который позволяет продолжать деятельность в течение одного месяца при оттоке денежных средств. Для обеспечения долгосрочного фондирования активов банка на срок более одного года, вводится показатель чистого стабильного фондирования. В требовании к раскрытию информации предусматривают раскрытие данных о несовпадении сроков оттока и притока ликвидности [8].

Таким образом, возникают трудности перехода российских банков на Базель 3, они связаны с отсутствием комплексной системы управления рисками. Многие банки не перешли к Базелю 2, в связи с этим у этих банков возникают трудности с определением ликвидности. В настоящий момент можно ожидать, что произойдет дополнительное закрытие финансово - нестабильных банков при переходе банков от Базеля 2 к Базелю 3, так как значительно ужесточаются требования.